תקצוב ההון מייצג את אחד הכלים הרבים המשמשים את הבנקים לבחור השקעות שיניבו את שיעורי התשואה הגבוהים ביותר. היא בוחנת את הרווחיות הפוטנציאלית של ההשקעות המוצעות. לענף הבנקאות יש סיכוני שוק, אשראי ותפעולי מוסדרים ביותר.כל החלטת השקעה של הבנקים חייבת, אם כן, להתחשב בגורמים אלו ואחרים באמצעות תהליך תקצוב ההון.
מהו תקציב ההון?
בנקים וארגונים אחרים יש הון מוגבל זמין בכל זמן נתון. תקצוב ההון נועד למצוא את השימוש הטוב ביותר של ההון זמין כדי למקסם את ההחזר. לענף הבנקאות יש הזדמנויות השקעה רבות, כי סוגים אחרים של ארגונים עם הערכות תקצוב ההון מגיעים הבנקים למימון. כמו כל ארגון אחר, הבנק צריך להעריך את הכדאיות של כל הצעה על ידי ניתוח הערך הנוכחי נטו, הסיכון ואת תקופת ההחזר על ההשקעה המוצעת.
ערך נוכחי נקי
החלטות השקעה מנצלות את הערך הנוכחי נטו לזיהוי תזרימי מזומנים לפי עלות ההשקעה מסכום הערכים הנוכחיים של תזרימי המזומנים. אם לבנק יש השקעה מוצעת עם NPV חיובי, הבנק ישקיע את ההשקעה אטרקטיבית נוספת לנתח את הפרטים של ההשקעה. NPV בוחנת רק את הערך של תזרימי מזומנים עתידיים בדולרים של היום. לכן, NPV אינו כלי שלם לניתוח הסיכונים הכרוכים בהשקעות. הבנקים בדרך כלל משתמשים NPV לבצע הערכה ראשונית על ההשקעה, אבל לא בסופו של דבר לקבל החלטות השקעה.
סיכון
הערכת סיכונים היא אחד הכלים החשובים ביותר בתקצוב ההון. הבנקים צריכים להעריך כראוי סיכונים בגלל מגוון רחב של גורמים שיכולים להשפיע על ההצלחה של כל השקעה. מדד הסיכון שיושם על ידי הבנקים צריך לקחת בחשבון את הנכסים, החטיבות והמוצרים השונים שהבנק מחזיק כיום. למרות שלכל השקעה יש פרופיל סיכון אישי, השילוב של הסיכונים מכל ההשקעות בבנקים יכול לסייע בהפחתת פרופיל הסיכון הכולל של הבנק.
תקופת החזר תשלום
תקופת ההחזר עבור מרבית הפרויקטים מחוץ לענף הבנקאות היא בין 10 ל -10 שנים. פרויקטים ציבוריים לעתים קרובות יש תקופות החזר עוד יותר. רוב ההשקעות של הבנק עושה גם תקופות החזר ארוך. משכנתאות, פרויקטים לטווח ארוך ואג"ח לטווח ארוך המוצעים על ידי הבנקים בדרך כלל יש תקופות החזר של 10 או יותר שנים. בעוד שההשקעות הללו מייצרות הכנסות לבנק לאורך זמן, גם הבנקים רוצים לשקול השקעות קצרות טווח אחרות, שמציעות תשואה גבוהה יותר כחלק מתקציב ההון הכולל של הבנק.
