מומחים למימון אישי ממליצים ללקוחות לבדוק מעת לעת את הנכסים וההתחייבויות שלהם, כך שהם יכולים לזהות מקרים של חבות גבוהה או את האפשרות של צרות פיננסיות בהמשך הדרך. פרק זמן זה חל גם על הסביבה העסקית, אנליסטים פיננסיים באופן קבוע למדוד את מגמות הביצועים בעת סקירת הדוחות הכספיים של עסקים ועמותות.
הגדרה
ניתוח המגמות מסייע לציבור להבין מה קורה מאחורי הדלתות הסגורות של החברה, מבחינה היסטורית. על ידי סקירת הדוחות הכספיים של הארגון, המשקיעים לא רק לראות אם העסק עשה כסף במהלך השנה הנסקרת, אלא גם אם זה כבר לייצר מזומנים על תקופה ארוכה יותר - כגון שלוש, חמש או 10 שנים. סדרה מלאה של דוחות כספיים כוללת מאזן, דוח רווח והפסד, דוח על תזרימי מזומנים ודוח רווח והפסד.
חשיבות
ניתוח המגמות חשוב כאשר בוחנים את הדוחות הכספיים של החברה, כי אנליסטים פיננסיים יכולים לראות כיצד נכסי החברה גדלו עם הזמן. בנוף התחרותי, נושא הגידול בנכסים בולט לעתים קרובות, בעיקר בתעשיות הדורשות השקעות משמעותיות - כגון נפט וגז, כרייה וצבא. על ידי הערכת מגמות ביצועים, אנליסטים ארגוניים גם יכול לדעת אם הארגון הוא ניהול בכסף את כספו להשקיע אותו בתבונה. ישנן שיטות עיקריות לנתח מגמות תוך סינון באמצעות הדוחות הכספיים. אלה הם ניתוח יחס, ניתוח אנכי וניתוח אופקי.
ניתוח יחס
ניתוח יחס קורא את השימוש במדדי ביצועים, כגון שולי רווח נקי ותשואה להון, כדי להעריך את המגמות התפעוליות של החברה. אלה להריץ את סולם מ אותות בטיחות ובטיחות כדי דפוסי נזילות ונזילות. שולי הרווח הנקי שווים לרווח הנקי חלקי ההכנסות ממכירות ומצביעים על רווחיות לאורך תקופה. התשואה להון, או ה- ROE, מודדת עד כמה החברה משתמשת בהון העצמי שלה כדי לייצר תשואות. ROE שווה הכנסה לפני מס מחולק בשווי נטו.
ניתוח אנכי
בניתוח אנכי, מנהלי כספים מציבים פריט חשבונאי אחד כמדד השוואתי ומשווים פריטים אחרים עם הסטנדרט המספרי. לדוגמה, הכנסות החברה, הוצאותיה והכנסותיה נטו הן 10 מיליון דולר, 6 מיליון דולר ו -4 מיליון דולר בהתאמה. ההכנסות הן הסמן. לפיכך, ניתוח אנכי של דו"ח הרווח של החברה מראה את ההכנסות הבאות: 100 אחוזים (10 $ מיליון מחולק $ 10 מיליון פעמים 100); הוצאות 60 אחוזים (6 מיליון דולר מחולק 10 $ מיליון פעמים 100); והרווח הנקי 40% (4 מיליון דולר מחולק $ 10 מיליון פעמים 100).
ניתוח אופקי
ניתוח אופקי הוא המחקר של מגמות הביצועים לאורך זמן. לדוגמה, המשקיעים יכולים לבחון את המאזן של חמש שנים של החברה כדי לקבוע כיצד הנכסים וההתחייבויות של החברה עברו משנה 1 עד שנת 5.
