שני סוגים נפוצים של ניתוחים המשמשים לדוחות הכספיים והמניות הם ניתוח המגמות והשוואתי. ניתוח מגמות הוא למעשה צורה של ניתוח השוואתי ובדרך כלל משתמש באחוזים או יחסים כדי להשוות מידע. ניתוח השוואתי לוקח מספר תקופות של מידע ומשווה אותן מתקופה לתקופה.
מטרה
ניתוח המגמות נועד לחפש מגמות ואילו ניתוח השוואתי פשוט משווה שינויים מתקופה לתקופה. שני סוגי הניתוחים משתמשים באותו מידע בעת בחינת דוחות כספיים או מניות. משקיעים ואנליסטים מבססים החלטות על תוצאות החקירות.
ניתוח מגמה של דוחות כספיים
כאשר ניתוח המגמות משמש בדוחות הכספיים, אנליסט יכול לקחת שלוש שנים של מידע ולהשוות אותו. כדי להשלים את ניתוח המגמה, המידע מדוח כספי מתבטא לעתים קרובות במונחים של אחוזים. לדוגמה, אנליסט המנתח ניתוח מגמות על דוח רווח והפסד יבטא כל פריט על ההצהרה במונחים של אחוז הרווח או ההפסד הנקי שלו. לאחר מכן הוא ישווה את האחוזים הללו לשלוש השנים כדי לחפש מגמות. המשקיעים משתמשים גם בניתוח המגמות במאזנים על ידי חישוב האחוז של כל חשבון לעומת סך הסכומים. לדוגמה, במאזן כל נכס רשום כאחוז מסך הנכסים.
ניתוח השוואתי של דוחות כספיים
כאשר אנליסטית או משקיע משתמשת בניתוח השוואתי לדוחות הכספיים, היא אוספת מספר שנים של הצהרות ומציגה אותן בעמוד אחד. לדוגמה, אם היא משווה את המאזנים, היא אוספת את שלוש ההצהרות הקודמות. היא מפרטת את החשבונות ואת היתרות של כל שלוש שנים ומשווה אותם לחפש שינויים. כאשר זה קורה, המאזן נקרא מאזן השוואתי. זה נעשה גם עם הצהרות הכנסה.
מניות
אותו סוג של ניתוח נעשה בעת ניתוח המניות. משקיעים לקחת מלאי ולהשוות מספר תקופות של מידע על המניה. הם מחפשים שינויים בעת שימוש ניתוח השוואתי והם מחפשים מגמות בעת שימוש ניתוח המגמה. שני סוגי הניתוחים משמשים כדי לקבוע כיצד המניה יש את המחיר הנוכחי שבו המשקיעים מאמינים כי מחיר המניה הוא הכותרת.
