ניהול ההון החוזר מבטיח לחברה תזרים מזומנים להמשך הפעילות העסקית השוטפת. ניתוח הון חוזר מספק מידע על מצבה הכספי של החברה. לדוגמה, חברות עם כמות גדולה יותר של הון חוזר ניסיון פחות מתח פיננסי בתקופות קשות או פעמים של הזמנות לקוחות גבוהות. לכל החברות יש דרישות הון חוזר קבוע, בעוד כמה עסקים גם ניסיון זמני דרישות מימון.
חישוב הון חוזר
חברות חושבות הון חוזר על ידי הפחתת התחייבויות מנכסים. הסכום שנותר הוא ההון העסקי זמין לפעולות הקרן. הנכסים כוללים מלאי וחייבים. ניתוח נוסף של מחזור הפעילות העסקית קובע את צרכי ההון החוזר של החברה. לדוגמה, על העסק לנתח חשבונות חייבים במונחים של הימים הנדרשים לקבלת תשלום מלקוחות. ניתוח מלאי קובע את משך הזמן הדרוש כדי להמיר את המוצר לתוך חשבונות חייבים או במזומן עבור העסק. ניתוח התחייבויות החברה בוחן את מספר הימים שבהם נדרש העסק לתשלום חשבוניות שטרם נפרעו.
צרכים קבועים
חברות בעלות צורכי הון קבועים דורשות מימון נוסף למימון הפער בין הזמן הדרוש להמרת נכסים לתשלומי מזומנים ותשלומים. לדברי היזם, רוב העסקים דורשים מימון כדי לממן את מחזור ההפעלה. צורכי הון קבועים קיימים כאשר הזמן הדרוש להמרת נכסים למזומן עולה על הזמן המותר לתשלום חשבונות. העסק דורש הון חוזר נוסף כדי למלא את הפער.
צרכים זמניים
עסקים עשויים לדרוש הון חוזר נוסף רק בנקודות מסוימות במהלך השנה. לדוגמה, במהלך עונת החגים העסק הקמעונאי עשוי לדרוש כספים נוספים כדי לשלם עבור מלאי נוסף וצוות נוסף. לא כל צרכי ההון החוזר הזמני הם תוצאה של הוצאות עונתיות. לדוגמה, חברה שחווה תקופה של הזמנות לקוח גבוהות עשויה לדרוש הון חוזר זמני.
מקורות זמניים
עסקים יכולים לממן צרכים הון חוזר באמצעות מקורות מרובים. לדוגמה, עסק יכול לעבוד עם ספקים כדי להרחיב את תנאי התשלום עבור הזמנה גדולה במיוחד.הספק עשוי לדרוש הוכחה של ההזמנה כבטוחה עבור הארכת אשראי, וכמה ספקים יגיש שעבוד על מנת להבטיח את התשלום. קו אשראי או הלוואה לזמן קצר יכול גם לממן צרכי הון חוזר זמניים בתקופות של הזמנות לקוח גבוהות במיוחד.
